Tishanskiysdk.ru

Про кризис и деньги
3 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Рынок капитала ссудный процент

Рынок капитала и ссудный процент. Дисконтирование

Рынок капиталов (рынок капитала) — часть финансового рынка, на котором обращаются длинные деньги, то есть денежные средства со сроком обращения более года. На рынке капиталов происходит перераспределение свободных капиталов и их инвестирование в различные доходные финансовые активы.

Формы обращения денежных средств (финансовых ресурсов) на рынке капиталов могут быть различными:

o банковские займы (ссуды);

Ссудный капитал — предоставляемый собственниками денег в ссуду предпринимателям и приносящий доход в виде процентов. Движение ссудного капитала называет­ся кредитом.

Ссудный про­цент— цена, уплачиваемая собственникам капитала за исполь­зование их заемных средств в течение определенного периода. Ссудный процент выражается с помощью процентной ставки за год.

Ставка ссудного процента — количество денег, которое требуется уплатить за использование одной заемной денежной единицы в год. Ставка ссудного про­цента рассчитывается: r = R/K x 100%

где r — ставка ссудного процента; R — годовой доход кредитора; К — сумма денежного капитала, отданного взаймы.

Номинальная ставка ссудного процента — это количество денег, уплаченное за единицу заемного денежного знака за определенный период времени.

Реальная ставка ссудного процента — ставка ссудного процента, выраженная в денежных единицах с поправкой на инфляцию. Эта ставка — основная при принятии инвестиционных решений.

На величину ставки ссудного процента влияет ряд факторов:

1. Риск инвестиционного проекта.

2. Срок предоставления ссуды.

3. Обеспеченность ссуды. Залог

4. Размер предоставляемой ссуды.

5. Налогообложение дохода (процента).

6. Условия конкуренции. Чем больше банков (кредиторов) функционирует на данной территории, тем выше конкуренция между ними и ниже ставка ссудного процента.

Все хозяйственные агенты — и те, кто берет деньги в долг, и те, кто предоставляет средства для займов.

Рынок ссудного ка­питала — совокупность финансовых рынков, на которых проис­ходит перераспределение капитала между кредиторами и заем­щиками при помощи посредников на основе спроса и предложения на капитал. Посредниками на рынке ссудного капи­тала выступают банки, фонды.

Заемщиками (дебиторами) являются, прежде всего, предпринимательские фирмы, использующие заемные средства для создания нового капитала. Заемщиками являются также и индивидуальные потребители, которые берут взаймы средства для покупки товаров длительного пользования, и пра­вительство — для покрытия бюджетных дефицитов и финанси­рования создания объектов общественного назначения.

Спрос на ссудный капитал— сумма всех заемных средств, на которые есть спрос у заемщиков при той или иной ставке ссудного процента.

Предложение ссудного капитала — сумма сбе­режений, предлагаемых кредиторами по любой возможной став­ке ссудного процента.

Субъекты предложения капитала — это, прежде всего, домашние хозяйства. Кривая спроса капитала (Dc) имеет отрицательный наклон. Кривая предложения капитала (Sc) имеет положительный наклон. Точка пересечения кривой спроса на ссудный капитал и предложения ссудного капитала показывает равновесную ставку ссудного про­цента (r0). Равновесие на рынке капитала отражает оптимальное соотношение между объемом сегодняшних товаров и услуг и их гипотетическим количеством в будущем и указывает на опти­мальное количество инвестируемого капитала (Q0).

Дискон­тирование— процедура вычисления сегодняшнего аналога суммы, которая выплачивается через определенный срок при существующей норме процента. Сущность дисконтирования заключается в том, что при осуществлении инвестиционных проектов должен учитываться фактор времени, т. е. необходи­мо сопоставлять величину сегодняшних затрат и будущих до­ходов. Денежная единица сегодня стоит больше, чем денежная единица завтра. Дисконтирование помогает определить сего­дняшнюю стоимость будущих благ. Поскольку доход, обуслов­ленный ссудным процентом, распространяется на всю накоп­ленную сумму, его расчет ведется по формуле сложных про­центов: V0 = Vt/(1 — r)t

где t — количество лет; r — ставка процента в десятичных дро­бях; V0 — сегодняшняя стоимость будущей суммы денег; vt — будущая стоимость сегодняшней суммы денег.

Формула дисконтирования показывает, что чем ниже ставка процента и меньше период времени (величина t), тем выше дис­контированная величина будущих доходов.

Рынок капитала. Ссудный процент. Инвестиции.

Рынок капитала представляет собой сферу формирования спроса на капитал и его предложения. Различают два функциональных типа рынка капитала: рынок денежных средств (денежного капитала) и рынок капитальных активов (зданий, сооружений, производственного оборудования). На рынке капитальных активов спрос формируется на уже созданные объекты, которые собственник может предлагать для продажи или в аренду. Рынок денежных средств – это рынок заемного, или ссудного капитала. Ссудный капитал выступает в виде денежных средств, предоставленных в ссуду (кредит) на условиях срочности, платности и возвратности.

Рынок денежного капитала выполняет следующие основные функции:

· аккумулирует временно свободные денежные средства и перераспределяет их между отдельными отраслями;

· способствует концентрации денежных ресурсов для выполнения важных, срочных социальных и экономических программ и проектов, ускоряет структурную перестройку экономики;

· формирует цену на ссудный капитал на основе установления равновесия между спросом и предложением.

Продавцами капитала выступают коммерческие банки, страховые компании и другие специализированные учреждения, а покупателями – государство, промышленные и торговые компании, население страны. Цена, уплачиваемая собственнику денежного капитала за возможность пользования его денежными средствами, называется ставкой ссудного процента и определяется процентным отношением годового дохода, полученного на ссудный капитал, ко всему ссудному капиталу. Она показывает, какую часть дохода функционирующий предприниматель вынужден отдавать кредитору за право пользования предоставленным капиталом определенное время.

В силу этого прибыль, получаемая от использования ссудного капитала, делится на две части:

· процент, присваиваемый собственником ссудного капитала;

· предпринимательский доход, присваиваемый функционирующим предпринимателем.

Процентная ставка может изменяться под воздействием ряда факторов, основными из которых являются:

· риск: если есть вероятность, что заемщик не сможет своевременно выплатить ссуду, то устанавливается более высокий ссудный процент;

· срочность: чем продолжительнее срок, на который предоставляется ссуда, тем выше процентная ставка;

· конкуренции или ее ограничение на рынке: банк, монополизировавший денежный рынок, может взимать более высокую плату за предоставляемые ссуды;

· размер ссуды: на количественно меньшую ссуду, как правило, устанавливается более высокая ставка.

От величины ставки процента зависят спрос и предложение на денежном рынке: спрос на ссудный капитал будет тем выше, чем ниже ставка процента, и наоборот, чем она выше, тем меньше будет спрос на ссудный капитал и тем больше его предложение.

Инвести́ции —долгосрочные вложения капитала с целью получения прибыли. Инвестиции являются неотъемлемой частью современной экономики. От кредитов инвестиции отличаются степенью риска для инвестора (кредитора) — кредит и проценты необходимо возвращать в оговорённые сроки независимо от прибыльности проекта, инвестиции возвращаются и приносят доход только в прибыльных проектах. Если проект убыточен — инвестиции могут быть утрачены полностью или частично.

Рынок земли. Цена земли.

Рынок земли – это система экономических отношений по поводу купли-продажи земли. В широком смысле слова земля включает все блага, данные человеку в готовом виде: пахотные угодья, леса, месторождения полезных ископаемых, источники воды. Отсюда следует, что термин «земля» характеризует все силы ,природы используемые в производственной деятельности человека, с целью удовлетворения его потребностей. Земля как фактор производства имеет следующие особенности:

· она представляет собой невоспроизводимое средство производства: человек не может воссоздавать ее искусственно;

· количество земли на нашей планете вообще, и земель сельскохозяйственного использования в частности, ограничено. Вследствие этого предложение земли и других природных ресурсов является строго фиксированным, постоянным;

Читать еще:  Денежный рынок экономика

· земля в отличие от прочих средств производства при правильном и рациональном ее использовании не утрачивает своих полезных свойств, а увеличивает их;

· земельные участки различаются по плодородию (имеют неодинаковую естественную производительную силу) и по приближенности к рынкам сбыта.

Земля находится в собственности государства или отдельных лиц. Они предоставляют ее во временное пользование предпринимателям, за что получают доход в виде ренты. Земельная рента – это цена, уплачиваемая собственнику земли за предоставленную возможность ее использования. Различают следующие формы земельной ренты:

1. Дифференциальная рента, формирующаяся при использовании земли как объекта хозяйствования. Она представляет собой разницу между рыночной ценой производства продукта на худших и относительно лучших земельных участках. Выделяют две разновидности дифференциальной ренты:

· дифференциальная рента I, которая формируется вследствие хозяйствования на земельных участках, различающихся по плодородию и местоположению. Она связана с естественными особенностями земли и поэтому присваивается земельными собственниками;

· дифференциальная рента II, образующаяся в результате различия в производительности вложенных в землю добавочных капиталов. Она возникает за счет дополнительных вложений капитала в один и тот же земельный участок (применение новых машин, новейших технологий, дополнительное внесение минеральных удобрений, мелиорация почвы и т.д.), что способствует росту экономического плодородия земли. Экономическое плодородие обеспечивает рост урожайности сельскохозяйственных культур, а это приносит предпринимателю дополнительную прибыль. Дифференциальная рента II неизбежно возникает в условиях научно-технического прогресса и является стимулом для предпринимателя. Она частично присваивается предпринимателем-арендатором земли как вознаграждение за вложенный капитал, но после окончания срока аренды присваивается земельным собственником. Вследствие этого собственник земли всегда стремится сократить срок аренды, а предприниматель – увеличить его.

2. Абсолютная рента, возникающая при использовании земли как объекта частной собственности. Она взимается земельным собственником со всех участков независимо от их плодородия и местоположения.

В условиях рыночной экономики земля продается и покупается. И хотя она сама стоимости не имеет, но в силу того, что приносит прибыль значительной части населения, приобретает цену. Цена земли зависит от двух параметров:

· размера ренты, которую можно получить, став собственником земельного участка;

· ставки ссудного процента.

Влияние этих параметров на цену земли объясняется тем, что покупатель приобретает земельный участок ради ренты – постоянного дохода, который приносит земля. В то же время он может положить свои деньги в банк и получать доход в виде процента. Поэтому цена земли равняется денежной сумме, которая, будучи положена в банк, принесет в виде процента доход такой величины, как и ежегодная земельная рента. Следовательно, цена земли – это рента, превращенная в денежный капитал, приносящий доход в виде процента. Она определяется по формуле

Размер земельной ренты

Величина ссудного процента

30.Прибыль и предпринимательский доход.Прибыль выступает как главный мотив предприниматель­ской деятельности. Предприниматель тем охотнее занимается какой-либо деятельностью, чем больше величина прибыли, ко­торую эта деятельность приносит. Экономисты используют тер­мин «прибыль» для обозначения разницы между совокупным до­ходом фирмы и ее издержками.До начала производства права собственности принадлежат владельцам экономических ресурсов (землевладельцам, капита­листам, рабочим). В процессе производства право пользования факторами производства передается на определенных условиях предпринимателю, который должен обеспечить собственникам ресурсов доход в виде земельной ренты, процента и заработной платы. В результате возникает два вида монополии на каждый из факторов производства: монополия собственности и монополия хозяйствования. Монополия собственности на экономические ресурсы реализуется в соответствующих доходах (рента, процент, заработная плата). Монополия же предпринимателя на эти ре­сурсы является временной монополией хозяйствования и фор­мой ее реализации служит предпринимательский доход. Предпринимательский доход — часть прибыли от предприни­мательской деятельности, которую получают сами предпринима­тели за риск, новаторство, организацию производства и труда. Предпринимательский доход, с одной стороны, является возна­граждением за проявленные предпринимательские способности, а с другой стороны, результатом итогового распределения при­были предприятия. Предпринимательский доход включает:• нормальную прибыль. Если ее величина будет недостаточ­на, то предприниматель займется другим, более прибыль­ным бизнесом или откажется от предпринимательской дея­тельности вообще ради получения заработной платы, рабо­тая по найму;• экономический доход, т. е. доход, полученный сверх нор­мальной прибыли. Эта часть предпринимательского дохода есть функция от экономической прибыли. Напомним, что экономическая прибыль — разность между валовым дохо­дом (выручкой) фирмы и ее экономическими издержками (суммой как внешних, так и внутренних издержек). Иногда ее еще называют сверхприбылью.

Количественное определение предпринимательского дохода на микроуровне вызывает некоторые затруднения. Напомним, что бухгалтерская и экономическая трактовка прибыли не сов­падают. Для бухгалтера предпринимательский доход отождеств­ляется с нераспределенной прибылью предприятия за отчетный период. Экономист же трактует прибыль более узко, рассматри­вая как доход только экономическую прибыль.Предпринимательство как специфический фактор производ­ства является объектом собственности предпринимателя, он имеет определенную форму реализации — в виде предпринима­тельского дохода. Предпринимательский доход выступает глав­ной целью предпринимательской деятельности.Прибыль в экономике выполняет ряд важнейших функций:

• является двигателем экономического развития. В условиях рыночной экономики именно от прибыли, вернее от ее ве­личины, зависит, какие блага и в каком количестве будут производиться, поскольку каждый предприниматель ищет то количество товара и ту цену, при которых он сможет по­лучить максимальную прибыль;

• способствует эффективному распределению ресурсов. Ре­сурсы распределяются среди фирм и отраслей на основе способности последних платить. Готовность фирм платить за экономические ресурсы, в свою очередь, определяется их прибыльностью. Прибыльно работать будет только та фирма, продукция которой пользуется спросом. Эффектив­ное распределение ресурсов означает, что они направляют­ся на производство именно той продукции, которая необ­ходима обществу сегодня;

• стимулирует нововведения. Ожидание прибыли побуждает предпринимателя осуществлять нововведения. Инноваци­онной деятельностью сегодня занимаются все эффективные предприятия, все успешные предприниматели и менедже­ры. Предпринимательские фирмы, первыми освоившие эф­фективные инновации, имеют возможность получать до­полнительный доход и максимизируют свои прибыли.

Опора деревянной одностоечной и способы укрепление угловых опор: Опоры ВЛ — конструкции, предназначен­ные для поддерживания проводов на необходимой высоте над землей, водой.

Организация стока поверхностных вод: Наибольшее количество влаги на земном шаре испаряется с поверхности морей и океанов (88‰).

Механическое удерживание земляных масс: Механическое удерживание земляных масс на склоне обеспечивают контрфорсными сооружениями различных конструкций.

Папиллярные узоры пальцев рук — маркер спортивных способностей: дерматоглифические признаки формируются на 3-5 месяце беременности, не изменяются в течение жизни.

Фирма и рынок денежного капитала. Ставка ссудного процента

Природа ссудного капитала

Ссудный (денежный) капитал — капитал, который отдается во временное пользование (это называется — ссуда) под определенный процент (это называется — ставка ссудного процента).

Капитал должен находиться в постоянном движении.

Если он не находится в движении, возникает противоречие между формой (свободные денежные средства) и природой капитала как стоимости, находящейся в непрерывном потоке своего возобновления.

Первым источником ссудного капитала служат денежные средства, высвободившиеся в процессе кругооборота промышленного капитала: ресурсов, продукта и дохода. Такое высвобождение обусловлено:

  1. характером оборота основного капитала в своей материальной части. После продажи продуктов изношенная часть основного капитала в виде амортизации оседает у капиталистов до тех пор, пока не наступит срок обновления основного капитала. Если, например, машина стоит 10 тыс. долл. и служит 10 лет, то ежегодно высвобождается часть стоимости этой машины в сумме 1 тыс. долл.;
  2. характером оборота оборотного капитала в своей материальной части. Между продажей готовой продукции и покупкой нового сырья и т.д. обычно проходит некоторое время. Поэтому после реализации готовых товаров часть денежной выручки оседает у капиталиста в виде временно свободного денежного капитала;
  3. характером оборота оборотного капитала в части заработной платы: заработанная плата временно накапливается от момента получения выручки от реализации продукта до момента ее выплаты в виде заработанной платы.
Читать еще:  Вторичный рынок акций

Денежный капитал, высвободившийся у одного предпринимателя, не остается у него в , а передается им во временное пользование другому предпринимателю, который покупает на него средства производства и рабочую силу и извлекает прибыль .

Вторым источником ссудного капитала являются сбережения различных слоев общества. Предназначенные для личного потребления, они временно поступают в виде вкладов в кредитные учреждения и превращаются в ссудный капитал.

Третьим источником являются капиталы собственников денежного капитала — банкиров, или капиталистов — рантье. Они не занимаются производством товаров или услуг, они .

Кроме того, в ссудный капитал превращаются временно свободные денежные средства государственного бюджета, страховых компаний, профессиональных союзов и других организаций.

Следует отметить, что накопление ссудного капитала происходит более быстрыми темпами, чем рост реального капитала. Ссудный капитал отличается не только от реального капитала, но также и от денег, причем масса ссудных капиталов многократно превышает денежную массу. Это объясняется тем, что каждая денежная единица может много раз использоваться в виде вкладов в банки.

Ссудный (банковский) процент и его ставка

Ссудный (банковский) процент есть та часть прибыли, которую предприниматели вынуждены отдавать банкам (кредиторам) за временное использование их денег.

Таким образом, прибыль фирмы распадается на две части: 1) процент , уплачиваемый за пользование ссудой, и 2) предпринимательский доход. А так как в современный период кредитные отношения получают широкое развитие, то деление прибыли на процент и предпринимательский доход приобретает всеобщее значение . Предпринимательский доход — та часть прибыли, которая остается у фирмы после выплаты ссудного (банковского) процента.

Ставка ссудного (банковского) процента есть цена, уплачиваемая за использование денег.

Можно сказать, что ставка ссудного процента — количество денег, которое требуется уплатить за использование заемных денег в течение года. Но заслуживают внимания два аспекта этого вида дохода.

  1. Ссудный (банковский) процент обычно рассматривают как процент от количества занятых денег, а не как абсолютную величину. Более удобно говорить, что кто-то платит за заемные деньги 12%, чем заявлять, что ссудный процент составляет 120 руб. в год на 1000 руб. В частности, по федеральному закону ссудный процент устанавливался как годовая ставка.
  2. Деньги не являются экономическим ресурсом. Как таковые, деньги не являются производительными; они не способны производить товары или услуги. Однако деньги можно использовать для приобретения средств производства и рабочей силы. И только в этом случае деньги превращаются в реальный капитал.

Как определяется ставка процента ? Ставка процента (r) представляет собой отношение величины уплаченного ссудного процента к величине занятой суммы, выраженное в %. Предположим, что вы занимаете 10 000 руб. и соглашаетесь выплатить 1000 руб. в виде процента в конце года. В этом случае ставка процента равна 10%, т.е.:

выраженное в процентах.

Ставка ( норма ) процента находится в определенной зависимости от нормы прибыли. Так как процент является частью прибыли, то максимальной границей для нормы процента служит норма прибыли. При прочих равных условиях норма процента тем выше, чем выше норма прибыли.

Однако это отнюдь не означает, что ставка процента определяется только нормой прибыли. Ставка процента в каждый данный период также определяется соотношением спроса и предложением ссудных капиталов. Если предложение ссудных капиталов увеличивается при неизменном спросе на них, то ставка процента падает. И наоборот, если предложение сокращается, то ставка процента растет. Таким образом, в условиях нестабильной рыночной экономики ставка процента подвержена частым и нередко резким колебаниям.

Своего максимума ставка процента достигает в разгар кризиса. Это объясняется тем, что во время кризиса товары и услуги не реализуются, а деньги же необходимы фирмам для платежей по ранее выданным долговым обязательствам, поэтому возникает массовая погоня за деньгами как платежными средствами, что вызывает резкое повышение ставки процента.

В период депрессии ставка процента снижается до минимального уровня, так как в это время имеется масса высвободившихся из промышленности денежных средств, предлагаемых в ссуду, спрос же на них весьма ограничен. Таким образом, с переходом от кризиса к депрессии ставка процента резко падает, а норма прибыли же, напротив, несколько повышается. Вывод : в ходе промышленного цикла ставка процента движется в направлении, обратном движению нормы прибыли промышленного капитала.

Рынок капитала и ссудный процент;

Рынок капитала представляет собой один из рынков факторов производства, на котором происходит определяемое спросом и предложение купля-продажа созданных (накопленных) человеком материальных ресурсов, используемых для производства товаров и услуг (производственного или торгового оборудования, зданий, сооружений, сырья и т. п. ).

В условиях развитого рыночного хозяйства рынок капитала выступает в форме финансового рынка (денежного или фондового).

Для создания и увеличения реального капитала необходимы вложения денежных средств – инвестиций. Инвестирование таким образом, – это процесс создания или пополнения запаса реального капитала.

Продавцами на таком рынке, чаще всего, выступают домохозяйства, трансформируя с помощью банковской системы свои сбережения в инвестиции; покупателями – фирмы, берущие взаймы денежные средства на развитие бизнеса у домохозяйств, банков или на фондовом рынке, а ценой, циркулирующего на финансовом рынке товара (капитала) выступает ссудный процент. Ссудный (или банковский) процент – это цена, уплачиваемая собственнику капитала, за использование принадлежащих ему денежных средств в течение определенного периода времени. Ставка ссудного процента зависит от спроса и предложения заемных средств на финансовом рынке.

Различают номинальную и реальную ставки ссудного процента.

· Номинальная ставка показывает, насколько сумма, которую заемщик возвращает кредитору, превышает величину полученного кредита.

· Реальная ставка– это ставка ссудного процента, скорректированная на величину инфляции, то есть выраженная в денежных единицах постоянной покупательной способности.

Именно реальная ставка ссудного процента и определяет принятие собственником финансового ресурса решения о целесообразности (или нецелесообразности) финансирования инвестиций фирмы.

Для решения вопроса об эффективности финансовых инвестиций собственнику финансового ресурса необходимо сравнить свои издержки (запрашиваемый предпринимателем для реализации бизнес-проекта объем финансирования), и доход, который будет им получен от предпринимателя (объем погашения кредита, выплаты по облигационным займам, дивиденды по акциям и т. д.). В практических расчетах выполнения этого простого арифметического сопоставления вызывает известные сложности, связанные с тем, что финансирование инвестиций, как правило, необходимо осуществить уже сегодня, а получение дохода запланировано на будущие периоды. Возникает проблема приведения доходов будущих лет к сегодняшней стоимости финансовых инвестиций. Процесс приведения экономических показателей (инвестиций, выручки, издержек) будущих лет к их сегодняшней стоимости носит в экономике название дисконтирование.

Для приведения доходов будущих лет к сегодняшней стоимости инвестиций используется формула чистой дисконтированной стоимости(Net Present Value – NPV):

NPV = [ + + …+ ] − I (7.3),

где: I − объем инвестиций; pn – прибыль, получаемая в n–м году;

i – норма дисконта (или норма приведения затрат к единому

В формуле (7.3) норма дисконта (i), как правило, принимается равной ставке ссудного (банковского) процента, однако, иногда величина i может приниматься равной и альтернативным издержкам инвестирования (когда у собственника капитала существует несколько вариантов использования принадлежащих ему денежных средств). Величина NPV должна быть всегда больше 0. При соблюдении этого условия инвестирования является экономически выгодным.

Читать еще:  Доклад рынок земли

Рынок капитала ссудный процент

1. Особенности ссудного капитала.

2. Величина и норма ссудного процента.

3. Изменение спроса на капитал и предложения капитала в зависимости от
банковской процентной ставки.

4. Банки: виды и функции. Банки Украины.

1. Особенности ссудного капитала.

В рыночной экономике наряду с другими рынками возникает рынок капитала. Субъектами спроса на этом рынке выступают предприниматели, субъектами предложения банки, а товаром, который сдается в аренду, выступает капитал в денежной форме.

Ссудный капитал — это капитал в денежной форме, предоставляемый в ссуду на условиях возвратности за плату в виде ссудного процента.

Ссудный капитал — это обособившаяся часть функционирующего капитала (и вкладов вкладчиков), движением которой управляют банки.

Источники ссудного капитала, которые сосредотачиваются в банках

1) собственный банковский капитал.

2) Вклады населения (физических лиц).

3) Фонд заработной платы предприятий; аммортизационный фонд предприятий; фонд накопления предприятий.

4) Вклады пенсионного, страхового и других фондов.

5) Вклады партий и общественных предприятий.

6) Другие временно свободные средства.

Движение ссудного капитала называется кредитом. Виды кредита:

1) Коммерческий кредит— это кредит предоставляемый одним предпринимателем другому в виде продажи товаров с отсрочкой платежа (оформляется ценная бумага вексель — долговое обязательство).

2) Банковский кредит — это кредит, предоставляемый банками физическим и юридическим лицам в виде денежных ссуд под залог или без залога.

3) Потребительский кредит— это кредит предоставляемый банками населению для покупки потребительских товаров.

4) Государственный кредит— это кредит, в котором государство занимает у банков или у населения. Выпускаются облигации государственного займа.

5) Международный кредит — это когда одно государство занимает у другого или у мел-сдународных валютных организаций (МВФ — Международный Валютный Фонд, Европейский банк реконструкции и развития, Парижский и Лондонский клубы кредиторов).

2. Величина и норма ссудного процента

Ссудный процент это своеобразная арендная плата за временное пользование капиталом.

Ссудный процент также как зарплата и рента является разновидностью факторных доходов. Также как и рабочий за свой труд получает зарплату, а владелец земли — земельную ренту, так и владелец капитала получает свой доход в форме ссудного процента.

Различают величину и норму ссудного процента.

Величина ссудного процента измеряется в деньгах. Норма ссудного процента или процентная ставка измеряется в процентах.

Величина ссудного процента — это доход на занимаемый капитал.

Норма ссудного процента (процентная ставка) есть отношение величины ссудного процента К Занимаемой сумме, выраженное В Процентах.

Пример: Банк занимает 1000$ через год нужно вернуть 1200$.Определить величину и норму ссудного процента?

Величина ссудного процента составит 1200$-1000=200 долр.

Норма ссудного процента =200долр./1000долр.*100% =20%

Банк выдал кредит под 20% годовых

Номинальная и реальная процентная ставка

Номинальная процентная ставка это банковская ставка без учета темпов инфляции.

Реальная процентная ставка это банковская процентная ставка за вычетом темпов

Реальная процентная ставка меньше номинальной на величину инфляции.

Разумный верхний и нижний интервал банковской процентной ставки

Верхняя граница банковской ставки — это средняя норма прибыли — 20% (25%)в Украине) Оптимальная % ставка — 15% (20% в Украине)

Нижняя граница процентной ставки — это депозитная ставка или процент по вкладам

Вьладчиков до10% (15%в Украине)

3. Изменение спроса на капитал и предложения капитала в зависимости от

Банковской процентной ставки. Закон Спроса на рынке капитала.

ОЛр. Субъекты спроса капитала, предприниматели, заинтересованы в

1 том чтобы взять кредит под меньший процент поэтому С ростом

%ставки спрос на капитал уменьшается, а с понижением — увеличивается (зависимость обратно пропорциональная)

Субъекты предложения, банки, заинтересованы в том, чтобы выдать кредит под больший процент, по этому С ростом % ставки предложение капит. увеличивается, а с понижением уменьшается.

(зависимость прямо пропорциональная)

Закон предложения на рынке капитала.

Интересы банка и предпринимателя взаимно противоположны но,

Есть одна точка, где их интересы совпадают. В точке Е, процентная ставка, соответствующая точке Р, устроит и предпринимателя и банки.

1. Предположим что процентная ставка поднялась выше К (отрезок ЛВ) Тогда спрос резко уменьшается, а предложение увеличивается и возникает конкуренция между банками, они будут вынуждены снижать процентную ставку и она вернется в точку Е.

2. Предположим процентная ставка опустилась ниже точки Е (отрезок СО), спрос увеличивается, а предложение уменьшается, возникает конкуренция между предпринимателями. Они будут согласны на более высокую процентную ставку и она вернется в точку Е.

Вывод: так срабатывает механизм саморегулирования на рынке капитала.

4. Банки: виды и функции. Банки это финансовые учреждения, осуществляющие кредитные операции.

Основные функции банков 1) сосредоточение денежных вкладов вкладчиков 2) кредитование экономики.

Виды банков — Центральный банк, коммерческие банки, специализированные.

Центральный банк В стране один (в Украине это НБУ)

Функции Центрального банка

1. Является центром кредитной системы страны.

2. Хранит золотой запас и валютный резерв страны.

3. Обладает исключительным правом дополнительной эмиссии денег.

4. хранит резервные фонды коммерческих банков.

5. Предоставляет ссуды коммерческим банкам.

6. Обслуживает государственные предприятия и учреждения.

7. Контролирует деятельность коммерческих банков.

8. Посредством торгов на межбанковской валютной бирже контролирует курс национальной денежной еденицы.

2 Коммерческие банки, Функции

1. Предоставляют кредитов физическим и юридическим лицам за счет денежных вкладов вкладчиков.

2. Осуществляют денежные операций между клиентами.

3. Занимаются операциями на фондовом рынке, а также осуществляют валютные операций.

3. Специализированные Банки- это коммерческие банки, специализирующиеся на
узком виде банковских операций. Пример: Земельный банк (кредиты под залог земли).
Ипотечный банк (кредиты под залог недвижимости).

Виды банковских операций

Существует два вида банковских операций — пассивные и активные. Пассивные — Это операции по привлечению денежных вкладов вкладчиков (вклады называются депозитами)

Виды пассивных операций

1) Текущие вклады или До Востребования (1 -2%годовых)

2) Срочные вклады (Как правило, сроком на один год. Клиент не имеет право забрать кредит. (14-16% годовых)

Активные операции — это операции по вложению привлеченных денежных средств.

Виды активных операций

1) Банковский беззалоговый кредит (выдается только надежным клиентам, в платежеспособности которых банк не сомневается).

2) Подтоварные ссуды (под залог товара),

3) Под залог земли и недвижимости.

4) Под залог акций или облигаций.

5) Под залог векселей.

Кроме этого банки занимаются торгово-комиссионной деятельностью (купля, продажа: золота, валюты, ценных бумаг.)

Чистый банковский доход

Прибыль = Выручка — Затраты

Чистый банковский доход = Валовой доход банка — Банковские затраты

Валовой доход = Годовая величина процента по кредитам

Банковские затраты = Годовая величина процент по вкладам + Собственные банковские затраты

Собственные банковские затраты — это расходы на содержание здания, оборудования и зарплата служащим.

Чистый банковский доход (прибыль) = Годовая величина процента по кредитам — Годовая величина процента по вкладам — Собственные банковские затраты

В настоящее время по данным НБУ в Украине 169 банков. Первые, наиболее богатые и наиболее надежные банки:

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector